Mit elleXX startete 2021 eine Finanzplattform für Frauen in der Schweiz. Sie bietet mit der elleXX Säule 3a ein digitales Vorsorgeprodukt in Zusammenarbeit mit der Bank Vontobel an. Mit diesem will elleXX den Gender Pension Gap, also die Vorsorgelücke zwischen den Geschlechtern schliessen. Wir machen für dich den Faktencheck. Wie gut ist die elleXX Säule 3a?
Was ist elleXX?
elleXX ist eine Finanzplattform, die gezielt Frauen anspricht und auf Gleichstellung und Nachhaltigkeit setzt. So verfolgen sie das Ziel, die finanziellen Lücken von Frauen zu schliessen. Dazu entwickeln sie in Kooperation mit Partner:innen gemäss einer Aussendung «frauenfreundliche White Label-Finanzprodukte». Es gibt derzeit (März 2023) in Zusammenarbeit mit der Migrosbank ein Aktienprodukt, mit Vontobel ein Säule 3a Produkt und mit CAP (Allianz) eine Rechtsschutz-Versicherung.
Was ist die elleXX Säule 3a?
Das Finanzprodukt elleXX Säule 3a ist eine digitale 3a-Vorsorgelösung in Kooperation mit der Bank Vontobel und der Vontobel 3a Vorsorgestiftung. Aus den Unterlagen im Abgleich mit den Angeboten der Bank Vontobel zeigt sich, dass sich die Vontobel-Produkte Volt 3a und elleXX 3a sehr ähneln; die Website von elleXX nennt das Angebot eine «Werbepartnerschaft». Dieses Vorgehen nennt man «White Labeling»: ein Anbieter (Vontobel) bietet sein Produkt mit einem anderen Produktnamen über einen anderen Vertriebskanal (elleXX) an.
Online eröffnest du deine Säule 3a; so entsteht über elleXX bei der Vontobel eine (neue) Kundenbeziehung. Via Smartphone-App hast du danach Zugang zu deiner Vorsorgelösung. Bei Fragen kannst du dich an einen Vontobel-Vertreter (elleXX (@) vontobel.ch) wenden.
Was steckt in der Säule 3a von elleXX? Wie nachhaltig ist sie?
Du kannst aus fünf global diversifizierten Anlagestrategien wählen. Dabei wird dein Geld je nach Strategie unterschiedlich auf Aktien (in Form von passiv verwalteten Fonds) und Anleihen verteilt. Bei allen Strategien bleiben 2 % als flüssige Mittel auf dem Konto. Falls du mehr oder weniger Risiko nehmen möchtest, kannst du deine Strategie jederzeit anpassen.
| Anlagestrategie | Aktien-Anteil | Anleihen-Anteil |
|---|---|---|
| defensiv | 10 % | 88 % |
| konservativ | 30 % | 68 % |
| ausgewogen | 50 % | 48 % |
| wachstum | 70 % | 28 % |
| dynamisch | 98 % | 0 % |
Aus den öffentlich verfügbaren Dokumenten ist nicht ersichtlich, wie dein Geld genau angelegt wird. Einen Hinweis liefern die aufgeführten Benchmark-Indizes des Produkts. Verglichen wird die Wertentwicklung des Produkts mit Aktienindizes in der EU (MSCI EMU), den USA (MSCI USA) und der Schweiz (SPI), mit Schweizer Staatsobligationen und internationalen Unternehmensanleihen, die in Franken abgesichert werden.
Der Anlageprozess achtet gemäss Produktbeschreibung auf ökologische und soziale Nachhaltigkeitskriterien. Dabei werden Fonds berücksichtigt, die ESG-Faktoren einbeziehen, Nachhaltigkeitsrisiken minimieren und die zehn UN-Global Compact-Grundsätze einhalten. elleXX hat zudem den Anspruch, etwas Gutes für mehr Gleichstellung von Frauen beizutragen. Dieser kommt zum Tragen, wenn genug Kund:innen das Produkt gekauft haben. Denn sie haben Vontobel vertraglich verpflichtet «ab einem gewissen Volumen auch explizit Anlagen hinzuzufügen, die besonders die Gleichstellung und Diversität berücksichtigen».
Wie hoch ist der Mindestanlage-Betrag?
Einzahlungen werden ab 500 CHF investiert.
Ist elleXX Säule 3a nur für Frauen?
Nein, auch Männer können das Produkt kaufen. Aus Sicht des Kooperationspartners Vontobel zielt die Kooperation auf die Zielgruppe Frauen, die Banken schwer erreichen können. „Wir freuen uns sehr über die Zusammenarbeit mit elleXX. Wir können damit eine Lösung für Frauen offerieren, die Finanzlücken durch Anlagechancen in der dritten Säule schliesst und damit aktiv zur Reduktion des Gender Pension Gap in der Schweiz beitragen.“
Ist mein Geld in der Säule 3a sicher?
Ja ziemlich, denn dein Geld liegt bei der Bank Vontobel bzw. der Vontobel 3a Vorsorgestiftung und nicht bei elleXX. Was würde nun bei einem Konkurs deiner Depotbank (also Vontobel) passieren?
Das beantwortet esisuisse, eine private Selbstregulierungsorganisation aller Banken, die in der Schweiz eine Geschäftsstelle haben. Demnach fallen deine 3a-Wertschriften nicht in die Konkursmasse der Bank, denn sie werden von dieser nur treuhänderisch aufbewahrt und sind deshalb nicht Teil der Bankbilanz. Im Konkursfall fallen sie an die Vontobel 3a Vorsorgestiftung, mit der du deinen 3a-Vertrag geschlossen hast. Anders sieht dies beim 3a-Konto-Guthaben aus. Dies ist nicht durch die esisuisse-Einlagensicherung gesichert – diese gilt nur für Privatvermögen. Allerdings sind 3a-Guthaben bis 100’000 Franken im Konkursfall privilegiert: sie kommen in die Konkursklasse 2, direkt nach den Lohnforderungen der Bankmitarbeitenden in der ersten Klasse. Um die privilegierten Einlagen abzusichern, muss die Bank Sicherheiten im Umfang von 125 % dieser Einlagen bilden. 1’000 Franken privilegierten Einlagen stehen daher üblicherweise mindestens 1’250 Franken Hypothekenforderungen an Bankkunden gegenüber.
Was kosten die Säule 3a Lösungen mit elleXX?
Diese Kosten setzen sich zusammen aus einer Servicegebühr (0.48% pro Jahr) und den Produktkosten. Letztere hängen von deiner Anlagestrategie ab. Die Kosten pro Anlagestrategie erschliessen sich aus den FAQs für Vontobel Volt 3a und belaufen sich auf 0.21% bis 0.26%. «Die Preise verstehen sich exklusive Konsumsteuer (z.B. Mehrwertsteuer)», so der Hinweis in den «Allgemeinen Bestimmungen». Insgesamt liegen die Kosten also je nach Anlagestrategie bei 0.72 % – 0.77 % (incl. MWST), wie folgende Tabelle zeigt.
| elleXX Säule 3a Anlagestrategie | jährl. Kosten total (incl. Servicegebühr, Produktkosten und MWSt.) |
|---|---|
| Strategie defensiv | 0.72 %* |
| Strategie konservativ | n.a.* |
| Strategie ausgewogen | n.a.* |
| Strategie dynamisch | n.a.* |
| Strategie Wachstum | 0.77 %* |
Gebühren für Umsetzung der Anlagenstrategien incl. Servicegebühr, Produktkosten und Mehrwertsteuer,
Stand März 2023, Quellen: elleXX, Produktbeschreibung und Vontobel.
elleXX informiert auf ihrer Website transparent über die Vertriebsentschädigungen, die sie von Vontobel für die Vermittlung der Produkte bekommen. Demzufolge bekommt elleXX jährlich 50 % der Servicegebühr, also 0.24 % auf dein Säule 3a Guthaben bei Vontobel. Das ist in den Kosten enthalten, die du an Vontobel zahlst.
Lohnt sich elleXX Säule 3a?
Wir haben recherchiert, wie viel du im März 2023 bei ausgewählten, grösseren digitalen Säule 3a Anbietern für nachhaltige Anlagelösungen mit hohen Aktienquoten zahlen musst. Das Ergebnis findest du in der folgenden Tabelle, die nach Kosten geordnet ist. Du siehst, dass einige Alternativen nur rund halb so viel kosten und Inyova und Selma Finance etwas teurer sind. Dies gilt auch bei Strategien mit einem Aktien-Anteil von 60 %: dann sind finpension mit ihrem Flat-Fee Modell (0.39 %) und VIAC Global 60 nachhaltig (0.38 %) ebenfalls günstiger als die ausgewogene Strategie bei ellex 3a.
| Anbieter & Anlagestrategie | Gesamtkosten p.a. incl. MWST | Quelle |
|---|---|---|
| finpension nachhaltig 100 | 0.39 % | Link |
| Frankly extreme 95 active | 0.45 % | Link |
| VIAC Global 100 nachhaltig | 0.53 % | Link |
| ellex Säule 3a dynamisch | 0.77 % | Link |
| Inyova 3a | 0.80 % | Link |
| Selma Finance 3a | 0.90%-0.69 % * | Link |
Stand März 2023, gemäss Webseiten der Anbieter, alle Angaben ohne Gewähr
* Gebühr abhängig vom Vorsorgevermögen: 0.9 % unter 50’000, 0.77 % für 50’000 -150’000 CHF und 0.69 % p.a. ab 150’000 Franken
Du denkst vielleicht: Was macht schon ein halbes Prozent aus?
Dazu vergleichen wir zwei Investitionen. Einerseits legen wir Geld in die Anlagestrategie-Lösung von elleXX (0.768 %) an und anderseits in die Lösung von finpension (0.39 %). In der Modellrechnung zahlen wir in beide Produkte 25 Jahre lang den aktuellen Säule 3a Maximalbetrag ein. Diesen Betrag haben wir pro Jahr um 0.5 % erhöht und eine langfristige (historische) Marktrendite von 6.7 % pro Jahr für den MSCI World unterstellt. Wir modellieren also NUR den Unterschied auf der Kostenseite der Produkte und nehmen eine gleiche Performance an.
Das Ergebnis der Berechnungen siehst du in der Grafik. Sie zeigt, dass du nach 25 Jahren mit der elleXX Lösung rund 25’000 Franken (oder 5.8 %) weniger Vermögen bei elleXX (425’300 Franken) als bei finpension (449’800) haben wirst. Das liegt am Gebührenunterschied. Die Gebühren reduzieren dein jährliches Anlagekapital bei elleXX stärker als bei finpension, und das wirkt sich über 25 Jahre deutlich aus. Übrigens fliessen aus deinen Einzahlungen über die 25 Jahre fast 10’000 Franken von Vontobel als Vertriebsentschädigung an elleXX.
Welche Schwächen hat das Produkt?
Die etwas höheren Kosten schmälern also dein späteres Endvermögen. Zudem kannst du höchstens 90% in Aktien anlegen bzw. hast immer 2% deines Vorsorgevermögens liquide auf deinem Konto. Andere Anbieter:innen bieten dir einen höheren Aktienanteil (z.B. 99% bei finpension oder VIAC). Wenn du also einen grossen Risikoappetit hast, kannst du bei anderen Anbieter:innen noch dynamischere Anlagestrategien wählen.
Nachtrag 10. Juli 2023: elleXX hat in der dynamischen Anlagestrategie gemäss Produktblatt den Aktienanteil auf 98 % erhöht und zieht damit mit anderen Anbietern gleich.
Ist elleXX Säule 3a eine gute Lösung? Welche Stärken hat das Angebot?
elleXX bietet ein Vorsorgeprodukt an, das im Anlageprozess aktiv ökologische und soziale Merkmale zum Nachhaltigkeitsrisiko berücksichtigt. Sie haben wie bereits erwähnt mit Vontobel in der Kooperation vereinbart, dass ab einem (nicht öffentlich kommunizierten) Mindestvolumen auch gezielt in Anlagen investiert wird, die «besonders die Gleichstellung und Diversität berücksichtigen». Wenn du dich für elleXX Säule 3a entscheidest, unterstützt du also diese Bestrebungen. Zudem unterstützt du mit dem Produkt, dass elleXX auf ihrer Website Aufklärungsarbeit rund ums Thema Vorsorgen und Investieren bieten kann.
Zusammenfassung elleXX Säule 3a
Mit einer Säule 3a willst du Finanzlücken in der Altersvorsorge durch Anlagechancen in der dritten Säule schliessen. Eine Möglichkeit dazu ist die elleXX Säule 3a. Es ist ein Whitel Label-Angebot der Vontobel, das der volt 3a von Vontobel sehr ähnelt. Das Produkt passt zu dir, wenn du in der Säule 3a mit deinen Geldanlagen Nachhaltigkeit berücksichtigen sowie Ziele im Bereich Umwelt & Soziales unterstützen willst und dir das etwas wert ist.
Wir glauben, dass du mit anderen digitalen 3a Lösungen mehr aus deinem Geld machen und deinen Gender Pension Gap besser schliessen kannst.
Mach den ersten Schritt zur finanziellen Unabhängigkeit
In einer Minute siehst du deine Vermögensentwicklung und dein Einkommen während der Rente.
Last update: 02.12.2023 22:38
